建構履約價Delta值

dlin

想建構,每個履約價的Delta值.
這時候就需要知道,每一個履約價的vix值.
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剛開始是, 輸入通用Vix值, 全部履約價用相同的, 期交所每日Vix, 例如19.8.
算出來的結果, 有點不甚滿意.  越價外就偏離越多.
(我的計算值和券商公告值做比較)
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Vix計算方法
https://www.taifex.com.tw/file/taifex/CHINESE/files/7/VIX_book.pdf
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結果又陷入 十里迷霧.
海市蜃樓, 好像對又好像不對.
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要Delta值, 就需要有Vix值
要Vix值, 就需要有 委買價 委賣價. 加上時間計算, 加上無風險利率計算,
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那, 最原始的問題就是
委買價, 委賣價, 又怎麼評斷的.
造市商怎麼估算??

sec2100

確實需要對周選不同的履約價估計每一個波動率，價格的部分則用委買委賣價除以二當成公平市值，這樣就可以算是每一個履約價的Delta值，當然，同一履約價，Put Delta絕對值+Call的Delta等於一。所以有了Put，Call就沒問題了。

dlin

謝版大..  
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是我內心想知道,
造市商, 怎麼估算 某履約價格 吧...
在沒有 報委買 委賣價 的情況下